第一章 总论

　　第一节 项目提要

　　一、项目基本信息

　　1、项目名称

　　湖北省某特种照明器具生产线建设项目。

　　2、项目性质

　　新建。

　　3、项目建设单位

　　4、项目建设地点

　　5、建设期限

　　二、项目结论

　　1、项目投资结构及资金来源

　　项目投资总额为4013.64万元，其中，建设投资3047.70万元，占总投资额的75.93%;铺底流动资金965.95万元，占总投资额的24.07%。

　　项目投资全部由公司自筹解决。

　　2、项目投资效益情况

　　(1)经济效益

　　经过对项目的各个经济指标进行测算，本项目的税后内部收益率为48.17%，所得税后动态投资回收期为4.02年，按照行业基准利率(i=12%)计算得出的8年税后财务净现值为8212.41万元。三项评价指标均优于行业基准值。

图表1：募投项目主要经济技术指标

　　(2)社会效益

　　项目建成后，公司将有能力迅速完成客户订单，极大提高公司提供给客户产品的速度和改善提供给客户的产品的质量，有效的推动大功率特种照明器具产业的发展。同时，项目的市场前景广阔，预期经济效益良好，必将成为新的税收增长点，为地区财政税收的增长做出贡献，同时缓解当地剩余劳动力的就业压力，产生良好的社会效益。

　　第二节 编制依据及原则

　　一、编制依据

　　二、编制原则

　　第二章 项目建设单位概况

　　第三章 项目相关背景及必要性、可行性分析

　　第一节 项目相关背景

　　一、所属行业符合中国产业政策导向

　　照明器具制造业属于《国家产业结构调整目录(2011年版)》中鼓励发展的重点产业之一，受到国家相关政策的支持和鼓励。在《产业结构调整指导目录(2011年本)》中，高效节能电光源(高、低气压放电灯和固态照明产品)技术开发、产品生产及固汞生产工艺应用作为鼓励类项目列出;2009年5月，国务院办公厅下发《轻工业调整和振兴规划(2011-2015年)》，要求采取产学研结合模式，支持新型节能环保光源等关键技术、设备的创新与产业化，这些政策的支持都对于智能节能型照明器具的发展具有比较明显的引导和支持作用。

　　根据《国民经济和社会发展“十二五”规划》的要求，“十二五”期间，国家提出了单位国内生产总值能源消耗继续降低20%的目标，强调要落实节约资源和保护环境的要求，建设低投入、高产出、低能耗、少排放、能循环、可持续的国国民经济体系和资源节约型、环境友好型社会，并把推广高效节能绿色照明系统列为十大节能重点工程之一。……

　　二、应用领域的不断拓展，潜在需求不断涌现

　　随着近年轨道交通建设、城市建设和基础设施建设的快速发展以及经济运行中不同场合对于照明效果的个性化要求、节能水平和智能控制要求的不断提高，智能节能型大功率特种照明器具的市场领域在不断拓展，成为照明器具产业中的一支重要组成部分，智能节能型大功率特种照明器具在火车机车照明、道路照明、应急救援照明、港口照明等领域应用的越来越广。

　　而随着中国大功率特种照明器具的场合针对性、技术水平和质量水平的要求不断提高，新的下游应用领域也在不断拓展。……

　　三、智能节能型大功率特种照明器具市场是一片尚未大规模开发的蓝海市场

　　虽然目前国内外针对照明器具领域的节能环保的政策和行业标准在不断提高，但是这一块主要是针对于小功率的照明器具市场，主要是指家居照明和一般的商用照明领域。但是对于大功率照明领域，由于技术和生产工艺等方面的原因，目前这一块市场还没有大规模启动。

　　目前国内外的智能节能型大功率特种照明器具市场处于即将启动的市场发展前期阶段。以前的大功率照明器具市场由于关注于照明的性能和实用性而忽略了照明器具的节能环保性能，现在随着节能环保、智能化成为世界主流的发展方式，大功率照明器具行业也开始走向节能环保和智能化，而由于照明器具本身对性能的高要求，所以要兼顾性能和节能环保的要求，所以对照明器具的生产技术和生产工艺要求比较高。目前国内比较成熟的技术都基本处于小功率照明器具上面，对于大功率的照明器具方面的研发明显发展不足。……

　　第二节 项目建设必要性分析

　　一、节能环保是大功率特种照明器具行业发展的趋势，市场需求巨大

　　近年来，由于社会经济发展过程中越来越重视节能环保要求，而政府也在逐步采取措施，引导照明器具向着节能环保方向发展，促使了中国行业内企业不断加大研发投入，开发节能环保的照明器具产品。在大功率特种照明器具行业也是如此，不断提高行业的节能水平是整个行业大的发展趋势。

　　在大功率特种照明器具的下游应用领域方面，在铁路机车和动车组头灯照明、应急救援照明、码头港口照明、航空照明、温室栽培植物补光照明等领域，电子镇流器的推广和使用也是节能环保型的照明器具在较快地取代传统白炽灯、电感镇流器等照明器具行业发展趋势的表现。

　　此外，智能节能型大功率特种照明器具在道路照明、机场、码头和温室栽培植物补光等领域潜在需求巨大，这正符合随着社会经济的快速发展，人们的生活逐步走向节能环保和低碳的表现，现在不管是在家用领域还是商用领域，照明器具的节能环保性能都是一个普遍的共识。因此，智能节能型大功率特种照明器具有广大的市场空间。……

　　二、扩大产能有助于公司迅速占领市场制高点，抢占和巩固市场地位

　　随着大功率照明器具对于节能环保需求的迅速提高，智能节能型大功率特种照明器具的市场正在快速启动。为了应对国内铁路机车和动车组头灯、道路照明等市场的快速扩张，公司要想把握住大功率特种照明器具领域的发展机遇，必须快速扩大公司的大功率智能节能特种照明器具的产能，迅速在这个新兴的市场中占据优势地位。

　　本项目拟建设大功率智能节能特种照明器具快速设计和封装生产线，项目建成后，公司的大功率智能节能特种照明器具的产能将达到6万套/年，基本能够满足公司的发展需要。产能的扩大主要通过增加生产线数量和提升生产线的自动化水平来实现的，这有助于公司提高固定资产利用效率，发挥规模经济效应，降低生产成本，满足即将启动的国内大功率特种照明器具市场对于智能节能产品的需求。……

　　三、加强技术创新和新产品开发，促进业务增长

　　从整体来说，中国的智能节能型大功率特种照明器具的生产水平还没有达到国际先进水平，但是以项目公司为代表的个别企业，已经在朝着国际先进水平的方向发展，随着全球范围内智能节能型大功率特种照明器具市场的快速启动，国内企业面临着更加广泛的行业竞争，加强技术研发，推动产品品种创新，提高产品质量，降低生产成本，改善经营管理越来越成为国内企业面对全球化竞争时的必然选择。……

　　四、提高产品生产规模，降低生产成本，实现产业规模效应

　　五、提高产品核心竞争力，提升公司盈利能力

　　六、引进先进设备，提高产品质量和劳动生产率

　　七、扩展公司生产线，改善经营结构

　　第三节 项目建设可行性分析

　　一、拥有优势的行业地位

　　项目公司是行业内经验丰富、技术专业的火车头机车灯生产企业，拥有铁路机车和动车组头灯相关专利技术4项，公司的铁路机车和动车组头灯产品是业内唯一一家通过铁道部相关标准检测的产品，产品深受铁道部门的认可，产销量在同行业企业中位居前列。

　　随着铁路管理机制的改革，地方铁路局科技依据管辖内的客流量可自行增开列车，或根据客流的变化调整列车运行频次，而且获得了一部分的清算资金的权利，这会使得地方铁路局获得了足够的权力和资金进行列车相关设备的自主选择和采购，而随着列车安全运行要求的进一步提高，将会加速铁路部门将传统车头灯替换为高效安全的产品的进程。……

　　二、拥有领先的工艺技术优势

　　三、拥有丰富的技术积累和创新研发优势

　　四、产品品质优良

　　五、公司的市场开拓能力强

　　六、拥有明显的成本优势

　　七、完善的管理机制和优秀的管理团队

　　第四章 项目市场分析

　　第一节 产品简介

　　一、产品定义

　　“特种照明器具”指不以人的视觉为对象，除了满足基本的照明需求以外兼具满足特种性能需求的照明器具。主要应用于各种恶劣环境与特种作业环境照明，铁路机车和动车组头灯照明、军用警民用应急救援照明、码头港口照明、温室栽培植物补光等领域。

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　　二、产品构成

　　(一)hid电子镇流器

　　镇流器是照明器具的核心部件，本项目产品配套大功率hid灯电子镇流器，大功率hid电子镇流器可以提高hid灯的效能，延长hid灯的使用寿命和便于对整体照明器具进行智能控制。

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　　(二)智能控制系统

　　(三)高压钠灯、金卤灯电光源

　　三、应用领域

　　第二节 行业定义

　　按照中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引》，项目所处行业属于电器机械及器材制造业(行业代码：c76)中的照明器具制造业(c7630)。照明器具制造业下属子行业众多，项目所在细分行业属于大功率hid灯电子镇流器研发、生产、销售及应用。……

　　大功率hid灯电子镇流器产业链主要由上游的电子元器件厂商、控制芯片厂商，中游的电子镇流器制造厂商，下游的照明器具制造厂商等三大相关产业群体构成。……

　　第三节 中国大功率特种照明器具行业发展历程及现状

　　一、发展历程

　　特种照明是不以人的视觉为对象的照明，主要是为了满足特殊照明场合中除了基本的照明需求以外的特种功能性需求为主的照明。由于相关电光源及灯用电器附件的发展水平限制以及早期人们对于特种照明行业需求有限，特种照明器具行业一开始只是照明器具行业的一个衍生，并没有形成自身的行业。

　　由于，随着社会经济的发展，在各种社会经济活动中，越来越多的特殊的环境和场合需要合适的照明器具。因此，随着电光源技术的进步以及照明器具行业的发展，出现了越来越多的特种照明器具产品来满足各式各样的特种场合和环境的照明需求。而且，由于特种照明需求的持续发展，需要专业的特种照明器具厂家来提供优质的产品，所以特种照明逐渐在照明器具行业中占有一席之地。……

　　二、行业现状分析

　　中国的大功率特种照明发展历史比较晚，经过十几年的发展，目前中国的大功率特种照明器具行业具有行业规模小，行业专业企业少，下游领域广泛，产品质量水平不高等特点。

　　(一)发展历史比较短

　　虽然特种照明应用领域广泛，但是由于技术水平的限制和人们观念的不重视，中国特种照明行业发展起步比较晚。中国整体的照明器具行业发展较之于世界发达国家就比较晚，而对于比较专业的特种照明领域，发展更是比较滞后。在早期的特种照明领域，都是将普通照明器具直接应用过来，只能满足基本的照明需求，很难满足特种照明场合的特殊功能行需要。……

　　(二)从业企业数量较少，行业整体规模较小

　　(三)专业化企业较少，行业整体技术水平不高

　　(四)一体化生产企业较少，行业产品性能水平参差不齐

　　(五)下游应用领域广泛，个性化需求明显

　　第四节 中国大功率特种照明器具细分市场需求前景分析

　　一、火车头头灯市场需求持续增长

　　“十一五”期间我国铁路建设取得了较大的成绩，在铁路基本建设投资、铁路网建设、铁路车站建设、铁路技术水平以及铁路资金建设来源等方面都取得了长足的进展。随着“十一五”我国铁路建设的快速发展，中国的铁路机车制造业也发展迅猛，国家统计局的数据显示，2006-2010年，中国铁路机车产量由984辆增长到2571辆，年均增长27.14%。此外，自2005年第1批8列动车组投入运营以来，到“十一五”末期，动车组的保有量也已达480台。……

　　二、道路照明市场需求广阔

　　城市道路照明是大功率特种照明器具重要的应用领域。“十一五”期间，中国加大城市路灯建设投入，全国城市路灯数量从2006年的1283万盏上升至2010年的1774万盏。

　　为了打造城市亮点，提高市民生活质量，各地政府对于路灯建设的投入仍在持续。《“十二五”城市绿色照明工程规划纲要》提出“十二五”期间将完善城市功能照明，消灭无灯区;新建、改建和扩建的城市道路装灯率应达到100%;道路照明主干道的亮灯率应达到98%，次干道、支路的亮灯率应达到96%;道路照明设施的完好率应达到95%，景观照明设施的完好率应达到90%。……

　　三、应急救援照明需求逐渐扩大

　　四、温室栽培市场需求开始启动

　　五、港口照明需求市场不断增长

　　第五节 中国大功率特种照明器具市场需求规模预测

　　一、铁路机车和动车组头灯市场需求预测

　　二、道路照明市场需求预测

　　三、应急救援照明需求市场

　　四、温室栽培市场需求预测

　　第六节 中国大功率特种照明器具行业竞争趋势

　　一、技术竞争

　　二、品牌竞争

　　三、规模竞争

　　四、渠道竞争

　　五、成本竞争

　　第五章 项目采取的技术工艺分析

　　第六章 项目建设方案

　　第一节 建设地区的选择

　　第二节 公用工程

　　第三节 零部件和原材料

　　第四节 总图和运输

　　第五节 土建工程

　　第七章 环境保护措施及相关审批情况、消防、节能及职业安全卫生

　　第八章 组织机构、劳动定员和人员培训

　　第九章 项目建设规模与建设进度计划

　　第十章 项目投资估算以及使用计划

　　第一节 项目投资总量及其依据

　　图表2：募投项目总投资使用计划及资金筹措表

　　第二节 固定资产投资估算

　　项目固定资产投资为2909.60万元，其中生产设备总投资1210.00万元。

　　一、基建投资

　　二、设备投资

　　第三节 流动资金估算

　　根据企业近两年财务报告的资产周转率，参照类似企业的铺底流动资金占用情况进行估算，项目第二年所需的铺底流动资金为965.95万元，以后年度所需流动资金可由项目本身产出的现金流支应，或是由银行借款支应，可不必由项目投资支应。……

　　第四节 资金筹措

　　第十一章 项目的经济效益分析

　　第一节 经济评价依据

　　一、评价依据

　　二、基础数据和说明

　　第二节 项目的营业收入结构

　　一、营业收入

　　假设项目进行期间为9年，假设融资到位后，项目建设正式启动，12个月后，项目建成并进入运营状态，本项目投入运营第一年(t1)达产60%，第二年(t2)达产100%。

　　本项目产品系列包括铁路机车及动车组车头照明系统和智能节能城市道路照明系统。每种产品的毛利及基期价格预测以公司类似产品的历史情况，项目产品性能特点及对大功特种照明器具行业进行深入分析的基础上得出。具体测算见下表：……

　　二、税金

　　第三节 项目成本费用分析

　　一、原材料、燃料及动力消耗

　　二、工资及福利

　　三、折旧与摊销以及设备修理费

　　四、销售和管理费用

　　第四节 项目的盈利模式及利润主要来源

　　第五节 项目投资未来3-5年现金流量预测

　　一、预测基础

　　二、项目现金流量净现值npv

　　三、项目内部收益率irr

　　四、投资回收期pt

　　五、投资利润率

　　第六节 盈亏平衡分析

　　第十二章 可行性研究结论与建议

　　第一节 拟建方案建设条件的可行性结论

　　第二节 技术方案的可行性结论

  完整版附件请点击下载：湖北省某特种照明器具生产线建设项目可行性研究报告案例.pdf